是时候对defi生态系统进行大的改变了吗？

到目前为止，区块链的故事每年都有新的趋势。2017年，ETH智能合约带来了首次代币发行的概念，2018年游戏应用兴起，2019年专注于博彩应用，2020年趋势明显：金融运动去中心化是目前最具影响力的趋势，并持续增长。

随着加密货币的兴起，新的数字货币需要基于加密的金融工具和产品。这种需求导致了一种新的加密货币金融基础设施DeFi的诞生。它允许用户以去中心化、不可信任的方式轻松访问金融工具，从而允许：

（1） 借款人与贷款人之间的直接匹配：

个人可以使用加密货币（如ETH）相互抵押，直接借款（或稳定币）。

（2） 无风险机制下的直接互惠交换和交易：

今天的交易市场由几家大公司主导，主要是CoinBase、bitfinex和coin an。尽管中心化交易已经广泛流行，但大多数加密货币爱好者和企业家希望实现的并不是金融经济。

由于中心化控制，这些交易所存在高度安全漏洞，缺乏透明度。此前，kucoin exchange遭到黑客攻击，用户资产损失超过1.5亿美元。要建立公开（透明）的交易体系，消除典的中间人或中心化控制点。

去中心化交易所在开放、无风险的环境中运作，提供直接的点对点交易机会。Uniswap今年成为加密货币交易的去中心化交易所（DEX）。

使DeFi产品蓬勃发展的一些生态系统或服务：

（1） 稳定币：

稳定币是相对于目标价格（如美元）保持稳定价值的加密资产。在加密领域，稳定币作为加密资产的交易对，对加密货币的价格波动提供风险保护。当涉及到DeFi贷款协议，贷款人提供稳定币信贷抵押贷款。

稳定币还有几个其他用例，例如：

1忠诚度计划：沃尔玛正在建立自己的美元代币，并可能使用其稳定代币来提升忠诚度积分。

2摩根大通：摩根大通和其他银行正在努力提高银行的运营效率。

（2） 数据市场：

预测市场是使用WiFi协议的另一个例子。在这种情况下，成千上万的人集体或独立地使用他们的知识来预测结果。例如，数据科学家（或分析师）预测股票价格，并利用资本持有（或押注）他们的预测。然后，数据科学家会因其预测的准确性而获得奖励。

Chainlink就是这样一家区块链公司，它正在围绕数据市场构建一个完整的生态系统。它提供了一个去中心化的预言机存储数据从现实世界中的区块链。通过智能合约，开发人员可以构建透明的应用程序，而无需信任来利用这些预言机机器。

是时候改变了吗？

加密货币世界正在转向一种经济发展，越来越多的个人直接参与这些DeFi协议以赚取被动收入。去年，超过5亿美元的资产被锁定在DeFi协议中，并将在2020年迅速增长至150亿美元。Uniswap、makerdao、compound、DX/dy和curve是DeFi可持续发展势头最生动的例子。

DeFi协议的用户从一个公开市场中受益匪浅，与中心化交易相比，公开市场不收取高额的交易和服务费用。这种新方法不仅能成功地与现有的传统金融同类产品竞争，而且在许多方面都能超越它们，如：

透明度、价格效率，因为价格取决于市场需求的影响，准入便利，反审查不变性

然而，我们不应忘记这些基本金融要素的实验性质，这将带来一些风险因素，例如：

（1） 智能合约风险：

普通开发者需要很长时间才能学会并开始编写智能合约。在以太坊编程模“SOLidity”中编写智能合约时，一些简单的错误可能会导致巨大的后果，例如安全漏洞或丢失所有锁定的资金。

这就像带着眼罩走路，期待最好的结果。

以下是一些著名的错误编码智能合约示例：

1分布式自治组织（DAO）遭到黑客攻击，导致360万个以太坊被盗。

2parity使用的智能合约中发现的漏洞被利用，导致损失了价值超过2.8亿美元的50万个以太坊。

即使对于有经验的程序员来说，编写智能合约也不容易。此前，去中心化金融DeFi贷款协议BZX遭到黑客攻击。尽管他们的合同已经过两家知名安全公司的审计，但由于智能合同中的错误代码，他们损失了800多万美元。

（2） 低流动性：

创建一个新的金融体系最重要、也是最困难的方面之一，就是为有效投资创造必要的流动性。流动性是指个人在不影响资产价格的情况下出售金融工具的能力。

就DeFi贷款协议而言，低流动性会影响利率均衡，导致贷款匹配的不确定性。大多数贷款平台使用过度抵押模式，但考虑到加密资产的波动性，这种策略可能仍然存在风险。

最近的一个例子是马克多的“黑色星期四”。由于makerdao项目使用ETH作为抵押品，ETH价格在2020年3月12日大幅下跌，导致抵押品价值100%清算。

对于DEX来说，交易所流动性低不会引起投资者的兴趣，而价差高则容易导致价格暴涨。DEX的低流动性也将带来套利机会。套利是一种利用同一资产在不同交易所的价差获利的交易。早些时候，DeFi协议harvest finance由于套利攻击损失了2400万美元。攻击者针对harvest协议的流动性池，利用大量flash贷款进行套利攻击。

移动性低的一个关键原因是用户在去中心化应用程序中的不愉快体验。在一个中心化的exchange中，易于导航和更好的用户界面使它成为“首选”选项。

（3） 汽油费上涨：

Defi用户需要支付gas费用来批准他们的交易（与协议的智能合约交互）并将其添加到块中。自今年年初以来，以太坊的GAS FEE用一直在上涨，这降低了DeFi用户的apy。这使得大投资者可以使用DeFi协议。对于散户投资者（投资额为1000美元），收入农业可能导致亏损。

最大限度地降低新出现的协议和解决方案的风险

综上所述，从风险的角度来看，这个新体系的管理可能非常复杂。在过去的一年里，这些问题已经成为人们关注的焦点，现在很多公司和开发者都在努力将这些风险因素降到最低。

最近，交互性被视为颠覆DeFi势头的下一步，DeFi是一种交叉通信协议，两个或两个以上完全不同的区块链系统可以相互对话并交换价值。一些新成立的加密货币公司，如Polkadot、fusion、Ren和cosmos，已经将其变为现实。

尽管这些解决方案开放了“价值互联网”的自由流动，但它们仅限于在互联网上交换“价值”。在我看来，互联网价值的实现实质上不仅要注重价值的自由交换或可扩展性，还要注重可用性和用户体验。

密切关注客户，他们会来找你：

如果我们继续构建解决方案而不考虑采用的关键方面—客户—我们最终可能会再次相互竞争，从其他加密生态系统加入社区。

Near协议就是这样一家新公司，它正试图在区块链架构和编程模中引入新的思维。这是near对WiFi协议风险的解决方案。

Near协议是一个可扩展的公共区块链，具有碎片化、开发者友好、权益证明等特点。它是从头开始构建的，使得开发人员更容易在用户和内部构建。目前，运行在主网上的用户可以在基于near的DAPP中快速完成交易结算（3秒）。与基于ETH的DAPP相比，其燃气成本降低了1万倍。

让我们看看near协议是如何解决这些挑战的：

通过使用您已经知道的编程语言，最大限度地减少智能合约中的漏洞：

大部分开发经验都不理想。由于大多数开发人员都非常重视DeFi/智能合约的构建，与通过中心化的工程工作构建的工具相比，最终的结果并不是很完整和友好。

为了解决开发人员的困难，开发人员可以使用熟悉的语言（typescript和rust，适合初学者）编写DeFi智能合约，这些合约可以编译成webassembly。这使得开发人员更容易，因为他们不需要学习新的领域语言来编写智能合约，从而减少了智能合约中的漏洞。

快速简便的开发过程，以构建用户友好的WiFi应用程序：

大规模采用区块链应用的挑战之一是难以吸引主流用户。在大多数情况下，用户需要下载metamask，生成一个地址，注册一个交易所，购买ETH，将ETH发送到他们的钱包，然后他们就可以交易了。

对于精通加密货币的人来说，这听起来并不太复杂，但对于普通用户鲍勃来说，这是一个棘手的问题。因此，游戏开发者的主要关注点是吸引加密社区的玩家（用户），从而限制他们的用户群。

Near解决了开发者代替用户支付交易费用的难题。用户可以免费试用去中心化的应用程序，就像他们试用其他应用程序一样。开发者可以预付他们的交易费用，这样他们的用户就不必知道如何在外部交易所购买加密货币来开始使用应用程序。

为了避免普通用户Bob第一次理解“什么是区块链或本地代币”的复杂性，开发者可以使用near的渐进式安全功能，让用户注册应用程序就像注册其他web2应用程序一样。

这样，用户逐渐了解去中心化应用，让用户可以轻松启动。一旦用户准备好提交，他们就可以在不使用任何浏览器扩展（如metamask）的情况下链接帐户安全。

开发环境：

Near还提供了一个在线集成开发环境，为开发人员提供全面的软件开发工具。使用在线IDE，开发人员可以浏览、导航或可视化编程代码结构中的组件，还可以自动化/调试他们的智能合约。

它使开发过程简单快捷。开发者可以专注于构建一个功能完善、集成良好的WiFi协议，以提供愉悦的用户体验和更好的产品粘性。

结论：

许多公司和开发者都在寻找将DeFi的风险因素降到最低的方法。

当然，解决方案和新的商业模式至少有助于减少其中一些问题。除非在区块链的基础层进行根本性的改变以完全缓解这些担忧，否则可能需要一些时间，

Near协议正试图引入区块链架构和编程模的新思维，以缓解上述所有挑战。